个人养老金存款利率下降：储蓄类产品吸引力几何？

2025年初，个人养老金制度已在全国全面实施，市场上个人养老金产品达965只，其中储蓄类产品占据近半壁江山。尽管储蓄类产品深受投资者青睐，但其年化利率已从2024年12月的最高4%下降至2%左右，引发市场关注。

数据显示，国有大行个人养老金存款利率普遍低于全国性股份行和城商行。不同期限的利率也存在差异，5年期利率普遍高于其他期限。此外，部分银行在不同地区对个人养老金存款产品实施了差异化利率策略，同一产品利率相差可达30BP以上。

尽管利率下降，但个人养老金存款产品仍具有优势。例如，起存门槛更低，部分银行产品50元即可起存，且利率高于普通存款产品。以中国银行为例，其3年期个人养老金存款产品年利率为1.90%，高于普通存款产品的1.50%。

除了利率和门槛优势外，个人养老金账户本身也具有强制储蓄的特性，有助于确保资金的长期积累。然而，专家指出，随着金融市场成熟和民众金融知识普及，个人养老金投资结构会逐渐多元化，基金等净值化产品的比例可能会逐渐上升。

目前，市场上已有特定养老储蓄产品，期限更长，利率也高于普通存款产品。但随着试点额度的用完，这类产品逐渐淡出市场。未来，可能会有更多创新型储蓄产品出现，以满足长期养老需求。投资者在选择产品时，应考虑持有期限、风险偏好和收益预期等因素，选择符合自身情况的金融产品。